山能财务公司立足集团，服务集团，2018年实现财务创效8亿元；目前正在开启由简单的“存贷结”向财务顾问、票据等金融方向发展——

山东能源集团财务有限公司（以下简称：财务公司）是山东能源集团（以下简称：山能）控股的非银行金融机构，这家成立于2013年的公司集中了山能40%的资金，年度结算量高达5000亿元，是名副其实的资金中枢。

2018年在经济下行压力增大的不利局面下，这家公司为山能实现财务创效同比增长40%，走出了一条协同创新发展的道路。

它是如何做到的呢？

金融协同才有力量

1月18日，山东能源集团党委书记、董事长李位民在集团2019年工作会议上提出：“必须始终坚持把发挥协同效应、协同优势放在集团整体利益的大局中去把握、去落实。”

这是一番很深的领悟。

2011年3月，山能重组新汶矿业集团、枣庄矿业集团、淄博矿业集团、肥城矿业集团、临沂矿业集团和龙口矿业集团六家企业挂牌成立。

虽然成立财务公司稍晚2年，但是财务公司的定位很明晰，那就是立足集团，服务集团。

不过，自挂牌之日起，财务公司需要面对的问题是，一方面要发挥好集团内部的协同作用，另一方面要充分调动六家矿业集团的主动性和灵活性。

六家矿业集团组建的日期要远远早于山能，在长期的发展过程中，这些矿业集团已经适应了原有的管理体制，想要短时间内改变实属不易。

但是，市场不会给山能太多的适应时间，随着煤炭形势的逐步恶化，大家形成了共识：发挥山能的集中统一协调作用很有必要。

由此，资金集中逐步得到六大矿业集团的认可和接受。

归集资金成池

山能旗下权属企业共约433家，涉及产业门类46个，遍布16个省，5个国家，资产总额和营业收入均突破3000亿元，利润最高时突破200亿元。

由于权属企业多，资金分散，整体效益就没法最大程度地发挥出来。

因此，李位民在多种场合提到，要发挥财务公司资源优化配置职能，狠抓资金精益化管理，及时调度，加强归集，盘活存量。

成立山能财务公司就可以把各单位的零散资金归集统一起来，形成山能的资金池，加强资金的集中管理。这个资金池代表山能，以山能的名义到外部市场去合作，发挥协同和调节盈余效应，由此无形中增加山能的受益。

据记者了解，财务公司2018年的信贷规模是90亿元，权属企业从财务公司每贷出一笔款来就会相应减少企业外部融资额度，由此可以使整个集团的信贷比降下来，资产负债率降下来，财务费用降下来。

这个资金池的规模最高的时候接近200亿元，低谷的时候也有30多亿元。不过，资金池在一个会计年度内波动性、起伏性比较大。

那么，财务公司又是如何从山能整体层面上实现对权属公司的资金管理的呢？

据介绍，财务公司主要是从资金结算、账户管理和预算管理这三个方面着手。结算上强推银企直联，实现了对资金的即时可视，及时支付，提高了资金使用效率；改开户审批制为备案制，把银行账户纳入集团监管范围之内；通过系统管理预算支出，实现了所有支出均有预算，否则无法支付。

值得一提的是，山能90%以上的资金结算都是通过财务公司来完成的，年度结算量高达5000亿元。

“虽然数量相当大，但是由于采用了先进的结算模式，只要权属企业内部流程是及时的，财务公司就可以实现全部实时结算，不增加工作量，不耽误工作，不影响流程。”山东能源集团财务有限公司董事长徐立波说。

搭建过桥资金“以丰济缺”

山东能源内蒙古盛鲁电力有限公司是山能一个重点发电项目。2016年启动的时候，这家公司的外部融资相当艰难。

“不是融资成本多少的问题，是融不到资金，合同都签约了，项目都启动了，需要付款的时候，融不来钱，项目面临下马的危险。”徐立波说。

这个时候，财务公司发挥了重要作用，关键时候驰援了****。据介绍，从2017年到2018年9月份，财务公司累计提供4亿元信贷支持。正是这笔钱，延续了盛鲁公司的生命，2018年9月下旬，盛鲁公司终于收到国家开发银行首笔贷款。

从需要资金到国开行批下资金来，有1年的空窗期，如果没有前期资金接续下来，国开行的资金到不了位，这个项目要么下马，要么停工。外省的一个类似的同期启动的项目就因为资金断链而宣告失败。

菏泽煤电和郓城煤矿是山能在2015年和2017年逐步接手过来的煤矿。当时恰逢煤炭市场低迷，而改造又需要大量的资金投入，各银行大面积抽贷，煤矿发展难以为继。

也是在这个时候，财务公司分别给予这两家煤矿20亿元的信贷支持，帮助他们缓解了资金压力，渡过了难关。

“我们财务公司紧跟集团重点项目、紧急项目和战略性项目的资金需求，主动靠前，搭建过桥资金，提供精准金融服务，确保集团权属单位的资金链安全。”徐立波说。

防控风险的底线思维

山能的资金流量巨大是有目共睹的事实，一天平均资金净流量大约3亿元，峰值时一天的净流出就高达十几亿元。大进大出是其最显著的特征。

财务公司是资金密集型企业，需要快速运作，说不定今天资金流入，明天就是巨量的支出，上午来了下午就支走了。资金进出不规律是对财务公司最大的挑战。

因此，山能财务公司把风险防控作为公司安全运营的基础保障，加强内控制度和体系建设，制定灵活合理的风险管理方案，研判排查风险，找准风险控制与业务开展的平衡点，最大限度的支持成员企业、保障资金安全。

“我们的目的只有一个，那就是，千方百计保现金流，保授信规模，保银行续贷，严防资金链局部断裂，严防担保圈影响，严防集团金融风险。”徐立波说。

最近这段时间以来，晨曦集团、中融新大、大海集团等山东省内知名民营企业接连破产重组，胜通集团债务违约等等就是因为在资金运用上出了问题。

“资金运作要摸清底线，牢固树立底线思维，一定要把握住能源集团资金的变动规律，才能运作好这个资金，不能只看到眼前的利益，但凡有一个闪失，影响的是集团的整个信誉。信誉建立起来很难，毁坏的话就一夕之间，对企业会是毁灭性的打击。”徐立波告诉记者，山能是3A信用评级，财务公司也具有全国银行间同业拆借资格，目前在省内各大金融机构的信誉已经树立起来了。

“非常严谨，非常谨慎，信得过。”这是各大金融机构对山能财务公司的评价。

做大“票据池”

目前，山能财务公司在服务手段上已经由简单的“存贷结”向财务顾问，票据等金融方向转变发展。眼下，山能财务公司已经联合多家银行尝试开展了财务顾问业务。

不过，财务公司最想做票据这块业务。记者了解到，山能的票据结算量相当大，因为票据有保证金，时间长，这就为做大做强票据这个文章留出了空间。

目前，山能财务公司已经搭建了整个山能的票据池系统，2018年开始试点，截止到2018年9月份，已经做了几十个亿的尝试，运转良好。

据悉，山能财务公司票据池系统依托银行广泛的营业网点，在当地收取票据，当地转入票据池，当地托管，形成了全国首例“票据分散入池，额度统一管理，单一保证金”的特色票据池。

票据池不仅能够管控分散的票据信息，解决票据信息孤岛问题，实现票据一体化管理，而且还能提高票据运作消化效率，盘活山能沉淀资金，开展低成本票据融资等。

这样，整个山能集团的所有票据我们就能掌握，就会通盘考虑，形成一个大的额度，就会激活票据，实现体内运行，满足权属企业不同层次，不同形式资金需求。

值得提及的是，山能财务公司凭借近100亿元的同业授信和影响力，以“转贴现”为突破口，采用“金融机构+财务公司+成员单位”模式，为权属企业搭建了一条快速、低成本的融资通道，实现了由“用内部资金办内部事情”到“用外部资金办内部事情”的跨越。

据悉，下一步，山能财务公司还会将大额存单，电子汇票，保函，福费廷，信用证等标准化的资产，做成质押品，形成不同种类的资金池；会扩大与外部银行的合作，创新合作模式，深化挖潜创效。

专业的人干专业的事

山能财务公司给自己的定位是金融服务机构。

“我们财务公司没有钱，钱都是大家的。把钱管好、用好，大家都从中受益是对财务公司最基本的要求。”徐立波说，“只要在我们这儿存款，其利率绝对不会低于外部银行的利率；贷款不高于市场上任何一家的贷款利率。利差比银行金融机构都要小。”

2018年财务公司贷款额度是90亿元，有370多家权属企业前来存款。徐立波说，财务公司最近也在琢磨产业链金融，并且已经与集团内一家贸易公司进行合作尝试。

财务公司最难做的是资金集中。然而，山能又不同于其他企业，山能是先有下属子公司后又组建的集团公司，是自下而上的。而资金集中的推动，最有利的顺序是自上而下。

很多人担心，财务公司把钱归集，给其他公司用了。面对这样的质疑，山能财务公司坚持用专业的人干专业的事，决不允许有任何违规违法的行为。

为了提高员工的专业素养，山能财务公司要求每一名员工都必须学会分析财务报表，必须拿到银行、证券或基金从业资格证书，经常走访客户单位，及时掌握第一手资料，确保贷前调查、贷中审查、贷后管理的独立性,连贯性，做到尽职免责。

“虽说我们是山东能源集团的二级单位，但是运作的是整个集团的资金，不能出一丝一毫的差错。安全性肯定是第一位的，控制好风险，之后才能考虑流动性和效益。”徐立波说。